一、基本情况辽宁省，简称“辽”，省会沈阳，位于中国东北，南濒*海、渤海二海，西南与河北接壤，西北与内蒙古毗连，东北与吉林相邻，东南以鸭绿江为界与朝鲜隔江相望，总面积14.8万平方千米。辽宁省共辖14个地级市，常住人口万人，实现地区生产总值（GDP）2.53万亿元。辽宁省水泥工业在全国有其重要地位，尤其在解放初期，为国家建设做出突出贡献。从水泥产量排名看：～年，每年水泥产量占全国30%以上，解放初期两年占到40%以上；～年，产量持续攀升，年水泥产量万吨，占全国水泥产量比重下降至7.63%，持续36年保持全国产量排名第一；～年，年产量触顶回落，在全国水泥产量排名持续下降，一度退到20名开外。从水泥产总产量看：～年合计生产水泥7.17亿吨，占年以来水泥总量66%（全国为82%），低于全国16个百分点，后期发展动力明显不足。～年，水泥产量平均增速12%，低于全国16%的速度；～年，年以来见顶下行，一路负增长；年，水泥产量止跌反弹，本地需求并未有多大起色，增长主要来自向外地输出。在辽宁水泥产能严重过剩、市场无序竞争、全行业持续亏损的严峻形势下。年，由辽宁省*府推动、辽宁省水泥协会牵头，以山水、亚泰等6家省内水泥企业自发组建成立“云鼎水泥”平台——一家混合所有制企业，以应对和化解供需矛盾及产能过剩局面。二、区域市场辽宁省在线运行生产线44条，熟料产能万吨，停运生产线9条，产能万吨。区域市场划分为辽中地区、辽西地区和辽南地区。（一）辽中地区辽中地区（含沈阳市、铁岭市、抚顺市、本溪市、辽阳市、鞍山市、丹东市、盘锦市），是辽宁省最大的水泥产销地区，运行生产线26条，熟料产能万吨，占全省产能的61%，水泥消费量万吨，占全省的58%。沈阳是辽中地区的水泥核心市场，没有石灰石资源，水泥和熟料主要来自周边地区。有4家较大规模的粉磨站，山水、冀东、天瑞、亚泰4家企业的粉磨能力达到万吨。沈阳市场水泥需求几年来一直在萎缩，目前水泥消费量万吨，周边地区地级市水泥消费量在～万吨规模之间，盘锦没有熟料生产基地。辽阳是辽中地区产能规模最大的地区，熟料产能万吨，占辽中地区产能的47%，折算成水泥市生产能力，在万吨以上，一地就可以覆盖整个辽中地区。市面上流传一句顺口溜：东北水泥看辽宁，辽宁水泥看辽中，辽中水泥看辽阳。看似平淡的一句话，其实指出了问题症结。辽阳有7家熟料企业，12条熟料生产线，其中8条为t/d线；天瑞规模最大，有2条t/d线、1条0t/d线；银盛有2条t/d线；恒威有1条t/d线、1条t/d线；山水有1条t/d线、1条0t/d线；台泥、亚泰各有1条t/d线；金隅冀东有1条0t/d线。辽阳这么一个弹丸之地，聚集如此多的企业和庞大的产能规模。既有本地企业，又有外来企业；既有国有企业，又有民营企业；既有内资企业，又有外资企业；既有平台内企业，又有平台外企业。他们都要面对市场，而本地市场远远消化不了他们的产能；范围扩大到沈阳，还是消化不了；再向黑吉，仍然消化不了；去年又进入了南方市场。笔者注意到，恒威在年投产建设t/d线，银盛在今年又将0t/d线升级改造为t/d线。两家企业都在通过扩产的方法降低运转成本来应对市场下行，以求得市场的一席之地。平台内企业面对不断下行的市场，期望通过企业间的错峰生产来共同应对以平抑市场供需关系，但市场过快的持续下行速度让大家看不到这一愿望成为现实的希望。应该说辽宁的企业面对市场做出了所有力所能及的尝试，但仍然没有看到市场的转机，唯一没有做的就是“去产能”。以小见大，辽阳的产能消化不了，辽中地区的企业更多，产能更大，市场格局更复杂，消化起来自然更加困难。亚泰是辽中产能规模最大的企业，分布在铁岭、本溪和辽阳，有5条生产线，产能万吨，在沈阳、丹东配置粉磨站。从布局看，从三个方向合围沈阳，有区位和规模优势。但在产能总体过剩的背景下，产能过度集中在市场下行地区，优势反而成了劣势。大鹰于年、北方在年、大伙房在年先后在铁岭一地投下3条t/d线，新增万吨产能。铁岭亚泰有3条生产线，本来在铁岭一家独处，现在在本地、沈阳和吉林三个方向都将遭遇挑战。本来就是供大于需的不平衡的市场再一次被打破了“平衡”。天瑞进*辽宁两大市场沈阳和大连。在辽宁长兴岛得手后，挥师北上直逼沈阳，在辽阳文圣建成2条t/d线；年在鞍山、辽阳收购2条0t/d线，在沈阳周边形成4条生产线、万吨产能，而正是这一年，辽宁市场需求没有再继续发力上行，增速开始大幅下行。山水跨省境外发展，首选辽宁，雄心勃勃。不仅在辽宁全区域布局，而且在周边内蒙古赤峰、吉林白山策应配合。“本溪工源”“辽阳小屯水泥”是辽宁知名品牌，几经周折最后花落山水。历经5年，山水在辽宁布局初见雏形。遗憾的是，山水由于企业内部及外部市场的双重压力，在辽宁市场未能再展雄风，这不仅给山水留下了缺憾，对辽宁水泥工业发展也是一个损失。辽中其他企业都各有长短，但多家企业集中分布，形成了一个力量相互均衡掣肘的格局，无论从规模上，还是从竞争力上，都难以找到脱颖而出的一个领衔企业。我们看到：市场上升期，企业尚有收购的愿望；市场下降期，非但没有产能退出，还有新增产能不断投入，新增5条t/d线；没有企业再有收购的意愿。（二）辽西地区辽西地区（含阜新市、朝阳市、锦州市和葫芦岛市），是辽宁省产能运转率最高的地区，市场相对独立。运行8条生产线，熟料产能万吨，占全省产能的16%，水泥消费量万吨，占全省的22%。除阜新外，其他几个地区水泥消费量都在万吨左右。朝阳产能规模最大，有4条生产线，山水2条，北方、亚鳄各1条，产能规模万吨。阜新有大鹰2条生产线，产能万吨。葫芦岛、锦州各有1条生产线，分别为山水产能万吨、三鸽产能93万吨。阜新，大鹰起家基地，大鹰后期发展始终遵循区域布局相对独立的原则，避免扎堆建设，整体运营状况尚可。锦州，三鸽通过技改，旧貌换新颜，企业运行状况明显好转；葫芦岛，年山水通过收购渤海水泥，抢先进入辽西地区，确立其桥头堡地位。朝阳，年山水收购东鑫0t/d线，年再建t/d线；北方水泥在凌源建3t/d线。山水在葫芦岛、朝阳两地拥有熟料生产线，在锦州有万吨粉磨站，最具区域规模优势。由于唐山、秦皇岛环保限电，开工不足，水泥流向发生变化，北上水泥大幅减少。辽西地区由于区域相对独立，生产线分布式布局，在外来水泥压力减缓的背景下，区域内企业间共识增强，市场环境明显改善，产能运转率在辽宁省最高，达到52%。（三）辽南地区辽南地区（含大连市、营口市），市场独立，运行10条生产线，熟料产能1万吨，占全省产能的23%，水泥消费量万吨，占全省的20%。大连有10条生产线，熟料产能1万吨，是仅次于沈阳的第二大水泥消费市场。营口没有石灰石资源，金地球、天瑞、山水建有粉磨站，水泥粉磨能力为万吨。大连地区有特点，根据区域市场特性及企业产品定位，划分为大连市区、长兴岛、普兰店、瓦房店4个区域。大连市区是主市场，太平洋、大连水泥2家企业拥有品牌和质量优势，主控市场，价格高于周边地区；在长兴岛，天瑞有3条t/d线，是辽宁省最大的熟料生产基地，水泥、熟料南下，天瑞在长兴岛本地和大连周边地区配套粉磨站；在普兰店，大鹰有2条t/d线，面向大连周边地区；瓦房店有3家企业，为山水、北方、新虎，其中山水规模最大，为t/d线，北方有0t/d线，新虎有1t/d线，前期易手后又开了起来。由于天瑞部分产能南下省外市场，辽南产能利用率要高于辽中地区。辽南在区域划分和产品目标市场上都有细分，市场氛围及企业间沟通对话机制畅通。年年底，水泥和熟料南下首先从辽南开始，然后辽中和辽西地区步其后尘，改变了北上路被堵死的被动局面。三、主要企业辽宁云集全国产能前10企业中的5家企业集团，为中国建材、金隅冀东、山水、台泥、天瑞。此外还有“东北王”亚泰。辽宁省前6企业产能占比73%，集中度不高；缺乏市场主导企业，没有一家企业产能比重超过30%，都在20%以下；6家企业过于集中，布局辽中地区；山水、北方水泥在三地都有分布，除山水在辽西地区占比46%外，其他地区比重都不大。市场急剧下行首先是对市场主导企业的考验。从集中度和产能分布考虑，辽宁市场缺乏整合过程。1.山水集团山水集团7年通过收购工源水泥进入辽宁，进行全区域布局，搭建了5个熟料基地，配置了5个粉磨站，覆盖辽中、辽南、辽西大部分区域，并从东（吉林白山）、西（内蒙古赤峰）两地策应，可谓用心良苦，下足功夫，是一个全方位区域布局。辽中、辽南是辽宁的主打市场，山水在这两地产能都不足15%，话语权不够。因此虽全境布局，但在核心市场未形成影响力。2.天瑞水泥天瑞同步山水于7年进入辽宁，不同的是以新建开道。选址长兴岛，面向大连、天津两个港口市场。遗憾的是，起了个大早，赶了个晚集。天公不作美，欧美遭遇金融危机，天津新港建设放慢了进度，导致长兴岛水泥基地优势未能有所表现。沈阳是辽宁最大的市场，辽阳拥有沈阳周边最好的矿山，天瑞在年、年先后投下2条生产线。当然，独具慧眼的并非只有天瑞一家，在天瑞投产的前后脚，其他企业也在辽阳一地投下了7条生产线。而这一期间，正值新线投产高峰，辽中地区前后投下13条生产线，熟料产能1万吨。如此密集的产能释放，又赶上年市场需求急剧下滑，双向压力不仅天瑞有压力，所有的企业都身在其中。天瑞布局辽中、辽南市场，在大连基地主要是面向南方市场，在大连并未进入主市场；其辽阳基地在扎堆的水泥窝中，后期收购了2条生产线，进行区域延伸。天瑞在辽宁是强势布局，参照海螺在内地的双t/d标准配置，在长兴岛、辽阳建设熟料基地，目标市场是大连和沈阳；同时向周边延伸市场，新建及收购配套7家粉磨站，形成区域联动格局。在市场上行期无疑有布局和规模成本优势，但市场下行，使生产和运输优势难以有效发挥，粉磨站或停运或开工不足。天瑞在辽南地区产能占比虽然高达39%，但相当部分产能是南下，在大连主市场并未形成足够话语权；在辽中地区产能排名第二，却仅占13%，其高配置生产线优势被多家企业的产能吞噬掉了。山水、天瑞在山东、河南市场得手后，信心满满来到辽宁，其布局都是将以往成功经验复制到辽宁。一个是分布式区域布局，一个是集中式布局，两家市场重叠也不高，较其他企业有明显优势。但两家在辽宁都没有得到应有的回报，一是两家间的合作没有成功，此话题本文不去探讨。还有一个值得行业
